MSCI Inc. (NYSE: MSCI)推出了兩個MSCI全球風(fēng)投支持私營公司指數(shù)，進(jìn)一步促進(jìn)了該公司的承諾，即讓投資者對全球私募資產(chǎn)的表現(xiàn)有清晰、透明的了解。通過這些指數(shù)，MSCI利用數(shù)十年的指數(shù)編制專業(yè)知識，根據(jù)二級市場交易數(shù)據(jù)來計算風(fēng)投支持的私營公司股票的表現(xiàn)。

獲得風(fēng)險資本投資者資金支持的私營公司通常在高增長、技術(shù)驅(qū)動的行業(yè)運營，近年來這些行業(yè)越來越受到投資者和財富管理者的關(guān)注。雖然這類公司不在集中交易市場交易，但場外二級市場在提供流動性和促進(jìn)價格發(fā)現(xiàn)方面發(fā)揮著關(guān)鍵作用。

風(fēng)投支持的公司保持私營狀態(tài)的時間更長，1996年至2022年間，美國上市公司的數(shù)量減少了近一半。1過去十年中，估值超過10億美元的私營風(fēng)投支持公司的數(shù)量也增長了十倍。2這些趨勢同時擴大了資產(chǎn)類別和基于市場的定價數(shù)據(jù)的可用性，使MSCI能夠開發(fā)MSCI全球前20大風(fēng)投支持私營公司平均加權(quán)指數(shù)和MSCI全球前20大風(fēng)投支持私營公司平均加權(quán)年份指數(shù)。

全球范圍內(nèi)有二級市場交易的大型風(fēng)投支持私營公司可能有資格被納入這些指數(shù)。在構(gòu)建和計算這些指數(shù)時，MSCI使用了來自專業(yè)公司Caplight和PM Insights的二級市場數(shù)據(jù)。這兩家公司都運營著經(jīng)紀(jì)人貢獻(xiàn)網(wǎng)絡(luò)，以收集和分析廣泛市場參與者的數(shù)據(jù)。利用這些二級市場數(shù)據(jù)，MSCI采用了一種以研究為導(dǎo)向、基于規(guī)則的方法，重點關(guān)注交易活動、規(guī)模和其他參數(shù)。

這兩種新的指數(shù)解決方案是MSCI首次提供的旨在衡量公司層面私募市場表現(xiàn)的方案。

MSCI指數(shù)部門負(fù)責(zé)人Jana Haines表示：“隨著投資者對私募市場的興趣日益濃厚，高質(zhì)量的數(shù)據(jù)以及對私營公司和基金進(jìn)行一致、獨立的業(yè)績衡量對于整個投資生態(tài)系統(tǒng)至關(guān)重要。MSCI全球風(fēng)投支持私營公司指數(shù)是不斷增長的解決方案工具包中的一種，旨在幫助投資者衡量業(yè)績、發(fā)現(xiàn)機會，并更清晰、更有信心地將私募股權(quán)和私募債務(wù)納入投資組合。”

除了這些新產(chǎn)品，MSCI還計算MSCI私人資本指數(shù)。MSCI私人資本指數(shù)于2024年7月推出，提供封閉式基金層面的業(yè)績。它們是根據(jù)總市值超過11萬億美元的廣泛私人資本基金構(gòu)建的。